Las Opciones De Comercio Electrónico

Electronic Trading Tutorial 13 Cuando se trata de comercio electrónico, para la mayoría de los inversores individuales, teniendo un enfoque de compra y retención a largo plazo es, probablemente, la mejor estrategia. La mayoría de nosotros simplemente no tienen el tiempo o la experiencia para comercio de la vida. Sin embargo, para algunos inversores, el comercio puede ser una profesión muy lucrativa. Siempre ha habido profesionales que se ganaban la vida fuera de la negociación. No fue hasta hace poco, sin embargo, que los individuos tecnología permitido que interrumpía que trabajan para una casa de valores acceder directamente a los mercados. En este tutorial se profundizará en el funcionamiento de los sistemas electrónicos que permiten este acceso directo. Así también hablan de las diferencias entre la Bolsa de Nueva York (NYSE) y el Nasdaq y aprender cómo se ejecutan las operaciones de mercado, tanto por los creadores de mercado y por especialistas. Ya sea que un comerciante aspirante o un inversor experimentado tratando de averiguar cómo funciona todo, este tutorial explica todos los sistemas de comercio electrónico meollo de la cuestión en términos del hombre común. Es el comercio electrónico de una nueva manera para que usted pueda construir propia cartera leyendo para averiguar (Si te enviaban familiarizado con las acciones y la cotización en el mercado de valores, leer Stock Tutorial básico.) Cuanto tiempo el ámbito de los comerciantes de pozo, las opciones de comercio es poco a poco cada vez más electrónico que la presión se crece y eficiente que la tecnología mejora. La negociación de opciones. instrumentos que dan el derecho pero no la obligación de comprar o vender acciones, futuros y otros artículos a precios predeterminados a cambio de una prima, se ha estado moviendo hacia una mayor electronificación de más o menos una década. Tanto como el 25 por ciento de opciones de las operaciones se ejecuten electrónicamente por los inversores en América del Norte, según datos de la firma de investigación de Greenwich Associates, publicado en octubre de 2012. Más intercambios y cámaras de compensación están moviendo en esta dirección. Un ejemplo: En el CME Group, opciones electrónicas de negociación sobre las opciones del Tesoro ha crecido para representar a la mayoría de las operaciones en tan sólo unos meses. Opciones del tesoro electrónicamente ejecutados oficios representados sólo el 39 por ciento del total de dichas operaciones en diciembre de 2011, pero creció hasta el 57 por ciento de todas las operaciones en diciembre de 2012. El 1 de febrero de 2013, el comercio total de opciones del Tesoro alcanzó un registro único día. Un poco más de la mitad de todas las opciones negociadas en CME Globex en diciembre de 2012 se han negociado electrónicamente. Esta es la primera vez que las opciones de la pantalla en bolsa han superado las opciones de pozo en bolsa. Opciones generales, pantalla en bolsa han crecido 283 por ciento desde 2009, cuando sólo el 13,1 por ciento negocian electrónicamente. Thomas Peterffy. fundador y CEO de Interactive Brokers Group Inc. de Greenwich, Conn., y uno de los fundadores de la Bolsa de Opciones de Boston, cree que el aumento de electronificación de opciones oficios ha sido mucho tiempo en llegar. De los primeros defensores de la utilización de la automatización para hacer el comercio más eficiente (que se remonta a la década de 1980), Peterffy dice Opciones ejecutando operaciones electrónicamente harán que los mercados más transparentes, que a su vez reduce el riesgo. También oficios, él cree realizados electrónicamente tendrán una tasa de error menor que provoca comerciales a cielo, que él estima que es todavía más de un 1 por ciento. Petterffy señala que la mayor eficiencia y mayor transparencia del intercambio electrónico de opciones significa que los diferenciales de estrechamiento. Se estima que en la última década el diferencial entre el precio de compra y el precio de venta han disminuido a alrededor de una cuarta parte de lo que habían sido. Del mismo modo, dice, las comisiones han bajado mucho. Comisiones, según sus cálculos, se han reducido un 60 por ciento desde donde habían sido antes de la era electrónica. Una vez que un comercio es en formato electrónico, puede moverse más fácilmente a partir de la recepción de los intercambios en los comerciantes institucionales back office, lo que hace que el proceso sea menos costosa, de acuerdo con Andy Nybo, director y jefe de los derivados de la práctica de TABB Grupo. Hay también menos tacto del comercio, que es probable que significa un menor número de errores, de acuerdo con Nybo. Para la vieja escuela de los usuarios finales de opciones de divisas, ha llegado el momento de abrazar la evolución del comercio electrónico FX, 8221, dice Howard Tai, analista de Aite Group y autor de un informe de 2012 sobre los avances en la negociación de opciones de divisas. 8220Especially en el entorno de hoy, donde el establecimiento de pistas de auditoría a través de huellas electrónicas sobre las transacciones financieras es vital,. Los comerciantes del mercado-comprensión con una afinidad por la velocidad y la tecnología pueden elegir entre varios niveles de plataformas multi-distribuidor, Tai añade, que incluye una primera de su tipo plataforma ECN, al estilo de cambio que viene con plena anonimato y puede atender a quemado totalmente , estrategias de ejecución algorítmica impulsado por API y las tácticas de negociación de alta frecuencia. Nybo dice que el cambio a las opciones de comercio electrónico es más que comerciantes que abrazan la tecnología que les ofrece más rápido, la ejecución de operaciones más precisa. Como un inversor institucional comienza con el comercio de futuros más, tienden a gravitar hacia algo que se adapte a sus necesidades, dice Nybo. Si usted es un inversor institucional tratando de cubrir una cartera que usted va a tratar de encontrar maneras de hacer que el flujo de trabajo más eficiente. Leer más: Karen Karen Hoffman Epper Epper Hoffman es un escritor independiente a tiempo completo con más de 15 años de experiencia en la cobertura de servicios financieros, tecnología y asuntos de negocios en general. Durante los últimos tres años, Karen ha sido escritor de tecnología OpenMarkets y ha escrito artículos sobre la co-ubicación y el comercio de algo. Además de OpenMarkets, Karen ha escrito para American Banker, Bloomberg, empresarios y el mundo de Internet. Ella vive en Europa. Además, los artículos recientes en características sobre OpenMarkets Sobre OpenMarkets OPENMARKETS revista en línea, producido por el CME Group, está diseñado para mantenerse al día sobre los acontecimientos que pueden mejorar su participación exitosa en la industria de los derivados dinámico. La revista cuenta con historias de casos de clientes, información de nuevos productos, actualizaciones de la tecnología, historias de tendencia, y sólo en línea resúmenes de noticias oportunas. Para consultas editoriales y publicitarios póngase en contacto con Bill Parke al 1 312 930 3467 o william. parkecmegroup Acerca de CME Group La CME Group A medida que los líderes mundiales y más diversa del mercado de derivados, CME Group es donde el mundo viene a gestionar el riesgo. intercambios de CME Group ofrecen la más amplia gama de productos de referencia a nivel mundial en todas las principales clases de activos, incluidos los futuros y las opciones basadas en las tasas de interés, índices bursátiles, divisas, energía, materias primas agrícolas, los metales, el clima y los bienes raíces. CME Group reúne a compradores y vendedores a través de las plataformas comerciales y de negociación electrónica CME Globex instalaciones en Nueva York y Chicago. CME Group también opera CME Clearing. uno de los mayores servicios de compensación de contrapartida central en el mundo, que proporciona servicios de compensación y liquidación de los contratos negociados en bolsa, así como para las operaciones de derivados over-the-counter a través de CME ClearPort. Todas las ventajas de una suscripción digital estándar más: Ilimitado acceso a toda la columna instantánea Insights contenido para hacer comentarios y análisis como noticias se desarrolla FT confidencial Investigación - en profundidad ePaper análisis de china y el sudeste de Asia - la réplica digital del periódico impreso el pleno acceso a LEX - establecer nuestra agenda comentario diario correos electrónicos exclusivos, incluyendo una correo electrónico semanal de nuestro Editor, Lionel Barbero el pleno acceso a las noticias EM Squared - y servicio de análisis de los mercados emergentes Brexit informativas - Su guía esencial para el impacto del Reino Unido y la UE divide premio de acceso al FT noticias en el escritorio, móviles y tabletas de correo electrónico personalizado ganar sesiones de información de herramientas de la industria, periodista o cartera del sector para ayudar a manejar sus inversiones FastFT - movimiento del mercado de noticias y puntos de vista, las 24 horas del día Brexit informativas - Su guía esencial para el impacto del Reino Unido y la UE dividir 1.00 por 4 semanas de Valores Electrónico de Negociación de Goldman Sachs Electronic Trading (GSET) proporciona a los clientes las herramientas necesarias para gestionar sus operaciones de principio a fin, a partir de análisis de pre-negociación para publicar comercio análisis. Ofrecemos a nuestros clientes el acceso a la equidad global y derivados (futuros y opciones) mercados, así como las divisas, materias primas, los ETF europeos, las tasas y el crédito a través de las Américas, Europa y Asia. Para la renta variable y derivados, los clientes acceso a nuestros productos a través de cualquiera de OMS / EMS o vía FIX. Los clientes pueden buscar liquidez usando nuestro conjunto de algoritmos de múltiples activos, ruta a destinos óptimos utilizando nuestro router inteligente, y tomar ventaja de la liquidez no se muestra a través de nuestro SIGMA mundial X suite para no mostrada liquidez. Para divisas, ETFs y los productos básicos, marquesina comerciante ofrece soluciones de ejecución superiores para navegar por el paisaje en evolución. Con su avanzada tecnología, el alcance global, y el acceso a la liquidez de Goldman Sachs, marquesina comerciante ofrece una plataforma única para una variedad de estilos de negociación. Para las tarifas y de crédito, los clientes pueden aprovechar GSETs profundidad de la liquidez entre una variedad de productos globales. GSET ofrece la ejecución electrónica de primer nivel de las tasas y de crédito y ofrece una gama completa de plataformas de comercio electrónico, así como soluciones comerciales previas y posteriores. Nuestra oferta combina nuestra experiencia y compromiso de servicio al cliente con una plataforma electrónica sofisticada para ofrecer una serie de beneficios importantes. Calidad de ejecución superior. Trabajamos para ofrecer a los clientes el más rápido, más rentable posible la calidad de ejecución. En todas las plataformas, los clientes pueden gestionar sus pedidos mediante la elección de una variedad de lugares, tipos de órdenes y estrategias algorítmicas. Nos esforzamos continuamente para mejorar nuestra lógica de ruteo de órdenes a través de la investigación en curso, y modificamos regularmente nuestros sistemas en respuesta a los datos que recogemos. Servicio de cliente experto. Nuestros operadores de ventas electrónicas proporcionan asesoría y conocimientos comerciales para ayudar a los clientes a navegar un mercado financiero cada vez más complejo. Ofrecemos soporte de intercambio de 24 horas, con profesionales de todo el continente americano, Europa y Asia. Soporte y estabilidad. Hemos invertido significativamente en la estabilidad y capacidad de recuperación de nuestra plataforma, lo que nos permite desarrollar una de las más avanzadas suites, de baja latencia de soluciones comerciales disponibles. Enlaces rápidos contenidos publicados quotDuring una pasantía, es un buen momento para desarrollar un sentido de juicio y de ser curioso. La gente en la empresa están muy dispuestos a ayudarte y para enseñar y guiar a usted, quot dice Phoebe, ahora analista de ventas en el mercado, se encuentra dentro de la División de Valores. Conoce a Phoebe Nuestra División de Valores permite a nuestros clientes a comprar y vender productos financieros, aumentar la financiación y la gestión del riesgo. Aprender cómo se puede construir una carrera en un entorno rápido y siempre cambiante. Ver Vídeo copia Derechos de Autor 2016 Goldman Sachs, Todos los Derechos ReservedHorizon Plataforma de Opciones de comercio está especialmente diseñado para la creación de mercados de opciones o la toma de mercado. El comerciante define y maneja las curvas de volatilidad dentro de los modelos disponibles en el sistema. Este curvas de volatilidad se implican de forma automática o manualmente utilizando modelos semi paramétricos, de acuerdo con las diferentes configuraciones que ofrece la plataforma, tales como regulación del alcance de venta / compra, además de los puntos de la volatilidad externa dura o de otras fuentes, etc tablas de volatilidad en tiempo real permite monitorear El mercado. Cuando se combina con mapas de calor, esas características son herramientas formidables para buscar algunos bordes. Además, es posible modelar la dinámica de la volatilidad de la experiencia en el mercado. Cuando el comerciante haga el mercado, el sistema cumple de forma automática con las expectativas de cambio de plataforma o de hacer frente a las reglas definidas. Gracias a los parámetros predefinidos de la plataforma, diferentes niveles de riesgo están disponibles. En función de la exposición o las últimas ejecuciones, comerciante puede definir algunos algoritmos conservadores con el fin de retirar de forma automática sus cotizaciones en el mercado. El ingreso de órdenes de volatilidad o monitorear cualquier oportunidad en el mercado es también parte de la configuración predeterminada. características de negociación opción de gestión de la volatilidad se combinan con algunas lógicas de automatización para aprovechar las oportunidades o para evitar arbitrajes. Por otra parte, las herramientas anti-juegos vienen con un poco de la gestión del riesgo pre-negociación dedicada a la negociación de opciones. Gestión de posiciones de derivados: el operador puede controlar la posición y la exposición en el mercado a través de algunas pantallas dedicadas. Algunas estrategias de forma automática se pueden activar para minimizar el riesgo observado basado en los escenarios de análisis de riesgos y simulaciones de choque dentro de la plataforma. Los puntos de vista de gestión de riesgos proporcionan en un solo vistazo toda la información sobre la exposición que un comerciante se puede esperar de una plataforma de opciones, gracias a la disposición y los colores eficiente. Estrategias de negociación de opciones: La gestión de las estrategias de opción se facilita a través de unas vistas dedicados. Hay puntos de vista de las estrategias enumeradas y estrategias de venta libre. Estas opiniones se han incorporado para maximizar la eficiencia del operador. Plataforma horizonte de opciones de comercio puede beneficiar de sistema de comercio algorítmico Horizonrsquos. algoritmos de negociación por cuenta propia pueden ser desarrollados, probados y desplegados para mejorar el rendimiento. Se integra con la plataforma Horizonte Mejorar las estrategias de creación de mercado con la gestión del nivel prudente y programación de evitar el arbitraje por función anti-juegos de cumplir con las reglas complejas de intercambio de propagación Optimizar el mercado teniendo actividades a través de módulos de interfaz de usuario eficaces y ojos electrónicos Administrar las curvas de volatilidad con modelos de cobertura paramétrica estándar o extensa manualmente o automáticamente la posición con características de ejecución rápida de comportamiento adaptable de opciones a través del ratón, vista escalera y Algo órdenes Opción Ticker Cita o la orden de creación de mercado OTC Comercio, Informe sobre el Comercio y el bloqueo a Honduras integrar completamente con el sistema de comercio algorítmico Horizonrsquos para la estrategia de operaciones por cuenta propia auto personalización Volatilidad Montar enlace de Excel para proporcionar el sistema de tiempo real y datos Opción mercado de gestión de riesgos específica las operaciones previas